V
yspělé trhy a jejich akcie tvoří základ asi každého investičního portfolia. Ty nejlepší ETF s vyspělými trhy pro rok 2025 najdete v našem aktualizovaném seznamu včetně výběru toho nejlepšího!
Nejlepší ETF na vyspělé trhy
Investování je rizikové a může vést ke ztrátě kapitálu. Některé odkazy v článku mohou být předmětem affiliate marketingu. Přečtěte si, jak Rozbité prasátko vydělává peníze!
Vyspělé trhy
Proč investovat do celého světa včetně rozvíjejících trhů, když můžete investovat jen do těch vyspělých? Ačkoliv důvody by se jistě našli, samozřejmě i preferenci vyspělých trhů chápu!
Pokud preferujete investice pouze do tzv. vyspělých trhů (tzv. Developed Markets) a chcete úplně vynechat rozvíjející se trhy (tzv. Emerging Markets), pak jednou z možností, jak toho docílit, je investovat do ETF fondu sledující jeden z těchto indexů:
Oba tyto indexy sledují pouze velké firmy (tzv. Large Cap) a střední firmy (tzv. Mid Cap) na základě tržní kapitalizace.
Pokud chcete docílit ještě větší diverzifikace a zahrnout ještě malé firmy (tzv. Small Cap), je potřeba se porozhlédnout po dalším ETF sledujícím malé firmy z globálních, vyspělých trhů, nebo rozvíjejících se trhů. Žádné ETF sledující vyspělé země v sobě společnosti všech tržních kapitalizací nekombinuje.
Důvodů, proč by investoři mohli chtít zařadit do svých portfolií ETF fondy sledující pouze vyspělé trhy, může být více.
Riziko a volatilita
Jednou z možností je, že se prostě chcete úplně vyhnout rozvíjejícím se trhům kvůli jejich vyššímu riziku (například geopolitickému) a volatilitě.
O tom, jaké výhody a nevýhody mají rozvíjející se a vyspělé trhy jsem mluvil v epizodě podcastu:
Míra expozice
Další možností je, že si chcete sami upravovat míru expozice, tedy podíl vyspělých trhů a rozvíjejících se trhů ve svých portfoliích.
Díky využití samostatných ETF fondů tak může nadvážit, podvážit a nebo úplně vynechat daný trh. To vám pak přináší větší flexibilitu, jak s portfoliem pracovat. Menší nevýhodou je pak a něco větší pracnost se správou portfolia a držení zvoleného poměru (rebalance).
Pokud zvolíte oddělené ETF fondy na vyspělé a rozvíjející se trhy a přesto chcete držet podíl podle tržní kapitalizace, pak svým způsobem není potřeba podíl daných ETF.
Osobně držím v portfoliu vyspělé trhy a rozvíjející se trhy také zvlášť. Jde ale spíše o začátečnickou chybu a postupně je v portfoliu nahrazuji celosvětovým ETF fondem z tohoto článku.
Seznam vyspělých zemí
Dle zvoleného indexu (MSCI vs. FTSE) existují drobné rozdíly mezi zeměmi, které jsou klasifikovány jako vyspělé a které jako rozvíjející se.
Jde o drobné rozdíly, ale v případě kombinace různých rodin indexů by se mohlo stát, že buďto zcela vynecháte nebo naopak zvýšíte expozici na nějaký trh. Navíc nelze říct, že jeden přístup metodologie je lepší než druhý.
Rozdíly jsou vyznačeny tučně. Mezi vyspělé trhy a konkrétně mezi vyspělé země tedy patří:
Klasifikace podle MSCI
Austrálie, Belgie, Dánsko, Finsko, Francie, Hong Kong, Irsko, Israel, Itálie, Japonsko, Kanada, Nizozemsko, Nový Zéland, Norsko, Německo, Portugalsko, Rakousko, Singapur, Spojené státy americké (USA), Španělsko, Švédsko, Švýcarsko, Velká Británie
Klasifikace podle FTSE
Austrálie, Belgie, Dánsko, Finsko, Francie, Hong Kong, Irsko, Israel, Itálie, Japonsko, Jižní Korea, Kanada, Nizozemsko, Nový Zéland, Norsko, Německo, Polsko, Portugalsko, Rakousko, Singapur, Spojené státy americké (USA), Španělsko, Švédsko, Švýcarsko, Velká Británie
Nejlepší ETF Vyspělé trhy
Zde naleznete ty nejlepší akumulační a distribuční ETF fondy, které sledují vyspělé akciové trhy.
Všechny ETF fondy jsou seřazeny dle stáří fondu. Článek o tom jak vybírat a vyhledávat ETF naleznete na tomto odkazu. Doporučujeme se s článkem seznámit.
Kvůli UCITS legislativě jsou do výběru zahrnuty pouze ETF fondy, které lze jednoduše pořídit v EU. ETF, která nesplňují UCITS regulaci (ETF s domicilem v USA), nebyla zahrnuta ani do širšího výběru.
Akumulační ETF Vyspělé trhy
Akumulační ETF fondy jsou vhodné v období, kdy budujete (akumulujete) majetek, a to hlavně kvůli tomu, že dividenda je vyplácena a ihned reinvestována na úrovni fondu. Nedochází tedy ke zdanění na straně investora.
| Název | ISIN | TICKER | Replikace | Velikost | TER | Měna | Založeno |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc) | IE00B4L5Y983 | IWDA SWDA | Fyzická (optimalizovaná) | > 57000M € | 0.20% | USD | 25.08.2009 |
| Xtrackers MSCI World UCITS ETF 1C | IE00BJ0KDQ92 | XDWD | Fyzická (optimalizovaná) | > 9400M € | 0.19% | USD | 22.06.2014 |
| Lyxor Core MSCI World (DR) UCITS ETF - AccAmundi MSCI World V UCITS ETF Acc | LU1781541179 | LCWD LCUW | Fyzická (úplná) | > 3400M € | 0.12% | USD | 28.02.2018 |
| SPDR MSCI World UCITS ETF | IE00BFY0GT14 | SWRD SPPW | Fyzická (optimalizovaná) | > 3900M € | 0.12% | USD | 28.02.2019 |
Distribuční ETF Vyspělé trhy
Distribuční ETF (vyplácí dividendu na účet investora) se hodí ve chvíli, kdy hodláte čerpat rentu a za pomocí dividend si zajistit pasivní příjem. Jde o daňově neefektivní možnost.
| Název | ISIN | TICKER | Dividendy | Replikace | Velikost | TER | Měna | Založeno |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| HSBC MSCI World UCITS ETF USD | IE00B4X9L533 | HMWD H4ZJ | Čtvrtletní | Fyzická (optimalizovaná) | > 6700M € | 0.15% | USD | 08.12.2010 |
| Xtrackers MSCI World UCITS ETF 1D | IE00BK1PV551 | XDWL | Čtvrtletní | Fyzická (optimalizovaná) | > 2000M € | 0.12% | USD | 23.02.2015 |
Jaké ETF si vybrat?
Pokud bych si měl osobně vybrat, pak bych volil SPDR MSCI World UCITS ETF (v tabulce zvýrazněno tučně), sám držím nicméně v portfoliu především iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc). Proč? Začátečnická chyba. Dnes bych si vybral v první řadě ETF na celý svět a kdybych si měl vybrat jen Vyspělé trhy, sáhnu po levnější variantě od SPDR.
Pří výběru fondu uvažuji replikační metodu, velikost fondu, poplatek za správu, dlouhodobou tracking difference oproti indexu, sídlo fondu (daňová optimalizace uvnitř fondu), ale i cenu jednoho “kusu” vybraného ETF. Jednotková cena může hrát roli v případě nákupu za menší částky bez možnosti kupovat tzv. “frakce”.
Drobnou limitací u některých ETF může být jejich nedostupnost u některý brokerů, investičních aplikací nebo burzách, nebo nemožnost nakupovat vybrané ETF na frakce kvůli omezením ze strany brokera. Nabídka se pak samozřejmě bude v čase měnit.
K výběru ETF je proto vždy potřeba přistupovat individuálně! Tento článek slouží pouze jako informační materiál, nikoliv jako investiční doporučení.
Kompletní seznam všech ETF fondů trackující celosvětové akciové indexy naleznete na následujících odkazech.
